近日来，关于“宝宝”类理财工具的收益比拼比比皆是，微博上、微信里、主流媒体中，都不乏“宝宝”们火拼收益率的身影。我司与兴业银行银银平台合作的兴全添利宝“掌柜钱包”也因为良好而稳健的收益率，荣膺“冠军宝宝”的荣誉。而随着宝宝类理财工具的迅速普及，投资者对于“宝宝”的认识也需要与时俱进，“宝宝”的收益率固然重要，但也绝非是唯一的比拼标准。

    从收益率来看，宝宝类理财工具的吸引力毋庸置疑。以兴全添利宝“掌柜钱包”为例，近一段时间七日年化收益率均稳定在6%上下，远远高于银行活期利率乃至1年定存。可以说，宝宝类理财工具的诞生给广大投资者带来实实在在的方便和收益。然而，宝宝类理财工具的收益来自货币基金，货币基金理财早已有之，真正投资者意识到“宝宝”可贵的，不仅仅是收益，还在于方便快捷的活期资金管理功能。

    不可否认，余额宝引领的这一波宝宝投资热，帮助唤醒了很多人的理财意识，但也在一定程度上带来了误导，特别是让不少老百姓形成了靠买“宝宝”（本质是货币基金）来赚大钱的错误认识，那么，如何靠宝宝类产品灵活理财呢？

    货币基金又称货币市场基金，其投资标的都是货币市场工具，包括通知存款、一年以内（含一年）的银行存款、剩余期限在397 天以内（含397 天）的债券、期限在一年以内（含一年）的中央银行票据等，这些工具通常由政府、金融机构以及信誉较高的大企业发行，具有流动性好、安全性高且收益相对稳定的特征。更重要的是，一般投资人是无法直接参与投资货币市场工具的，从这个角度来说，货币基金给了普通投资人一个参与货币市场、获得稳定安全收益的捷径。

    尽管不能与股票基金等品种比拼回报，但货币基金可以提供给投资人的短期收益还是较为可观的，特别是相比银行存款仍有较大优势。实际上，在西方发达国家，货币市场基金已经在很大程度上成为活期存款的替代。美国活期存款的替代率从1970年的不到1%，上升到2013年第三季度的27%，超过两成的美国家庭短期资产投向货币基金，而中国的这一比例在去年底仅为6%不到。

    但是，由于其作为现金管理工具以及投向货币市场的特点，货币基金的长期收益率较低，并不适合做长期投资。说到底，货币基金只是一种现金管理工具，其主要功能不是为投资者带来长期资本增值，而是在维持投资组合充分流动性的同时、为投资者带来短期收入，是一种“基础性”的投资品种。

    换句话说，你每个月发的工资等短期“闲钱”，可以暂时存放在货币基金这个可以生钱的“钱包”中，而一旦发现有更好的投资机会，你可以随时随地从“钱包”中取出现金，去做更高收益的投资。

    近期，随着宝宝收益率的集体回归，货基投资人寻求自身资金更长期增值的需求也更加凸显。在好的机会来临时，你的资金要能方便快捷地从“钱包”中转出。这就要求，你所投资的“宝宝”必须真正做到申赎自如、快速到账。而如果“宝宝”本身就可以和其他高收益的理财产品对接，那就更理想了。比如兴全添利宝“掌柜钱包”等产品就可以无缝对接互联网理财平台，让投资人根据市况随时选择更高收益、高风险的理财产品进行投资。

    总之，在“宝宝”收益率近期总体下滑的大背景下，只要能选好一个收益稳健而又安全靠谱的“钱包”，投资人依然能够在轻松获取货基稳定短期收益的同时，不放弃长期资本增值机会，真正做到“长短两不误”。